Probando la condición Marshall-Lerner y Curva-J para el Perú: un análisis de cointegración multivariada

Luis Francisco  Laurente Blanco; Dan Manuel  Machaca Ticona

doi:10.35319/lajed.201932402

Autores/as

Luis Francisco Laurente Blanco Universidad Nacional del Altiplano
Dan Manuel Machaca Ticona Universidad Nacional del Altiplano, Perú (UNAP)

DOI:

https://doi.org/10.35319/lajed.201932402

Palabras clave:

VAR, cointegracion, modelo vector de correccion de error, balanza comercial, tipo de cambio real

Resumen

En el Peru, la balanza comercial ha jugado un papel protagonico en el desempeno economico, particularmente a partir del ano 2002, en que empieza a registrar superavits. Es asi que para el ano 2018 se registro un superavit de US$ 7,049 millones. Este dinamismo del comercio internacional mantiene al comercio exterior como uno de los principales motores de la economia peruana. El objetivo del estudio es probar la condicion Marshall-Lerner y la Curva-J para el Peru utilizando informacion mensual de los anos 2000 a 2018 obtenida del Banco Central de Reserva del Peru (BCRP). Para el analisis se emplea la metodologia de Johansen-Juselius y el Modelo Vector de Correccion de Error (MVCE). Los resultados revelaron el cumplimiento de la condicion Marshall-Lerner para el largo plazo y, haciendo uso de los diagramas de impulso-respuesta, se confirma que no se cumple el fenomeno de la Curva-J en la economia peruana.

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